Analisis teknikal pasaran saham. Analisis Teknikal Asas

analisis pasaran saham teknikal boleh menilai imbangan kuasa-kuasa "lembu" dan "beruang" pada masa semasa. Analisis teknikal adalah hasil daripada pemerhatian oleh peniaga untuk carta harga dan mengenalpasti peraturan tingkah laku yang dihasilkan oleh menganalisis psikologi pasaran, mengulangi sejarah, dan faktor-faktor lain.

analisis teknikal dijalankan menggunakan pelbagai penunjuk. Kebanyakan peniaga profesional yang membuat ramalan selepas analisis teknikal.

Pasaran sekuriti Russian masih mundur berbanding dengan pasaran negara-negara lain. Pembangunan pasaran saham menggalakkan pengembangan instrumen kewangan. Di samping itu, terdapat pelbagai jenis pasaran saham. Pasaran saham utama melibatkan isu dan penempatan sekuriti baru buat kali pertama. Menengah saham pasaran mungkin teratur atau tidak teratur. Pasaran saham juga diklasifikasikan mengikut territoriality.

Bergantung kepada kewangan instrumen yang diniagakan pedagang dipilih broker untuk akses kepada perdagangan. Rating broker Forex untuk menganggarkan bilangan instrumen kewangan, yang diakses oleh broker tertentu. Brokers mempunyai komisen yang berbeza dan keadaan kerja. Pendekatan untuk memilih broker untuk berdagang perlu menjadi sebab. Penilaian broker Forex melibatkan membandingkan broker pada semua aspek penting kerja.

Perbezaan analisis fundamental dan teknikal

Analisis fundamental melibatkan kajian faktor-faktor asas yang mempengaruhi harga semasa berita dan dalam jangka masa panjang. Penunjuk asas adalah: KDNK, pengangguran, perubahan dalam kadar pembiayaan semula dan sebagainya.

Analisis teknikal melibatkan analisis carta harga menggunakan petunjuk, bentuk geometri, garisan sokongan dan rintangan harga. Teknikal analisis lebih sepenuhnya mengambil kira psikologi aspek pemain dalam masa pendek dan sederhana panjang. Ia adalah jenis analisis ini digunakan oleh hampir semua peniaga, manakala analisis fundamental menggunakan beberapa pemain, kerana keperluan untuk mengkaji jumlah data yang besar untuk menjana kesimpulan objektif.

Walaupun selepas membentuk kesimpulan berdasarkan kepada peniaga analisis fundamental dijalankan mencari pintu masuk yang paling mudah di pasaran menggunakan alat-alat analisis teknikal. Ramai pedagang untuk analisis teknikal menggunakan khas perisian. Program untuk analisis pasaran saham, sebagai peraturan, menganalisis graf dan mengenal pasti isyarat daripada pelbagai petunjuk. Walau bagaimanapun, majoriti peniaga yang terlibat dalam analisis graf sendiri, tanpa menggunakan perisian tambahan. analisis teknikal pasaran saham membayangkan penggunaan isyarat penunjuk yang berbeza, manakala program ini memberikan isyarat kepada satu atau dua petunjuk dan tidak termasuk banyak faktor-faktor lain seperti output berita penting dan sebagainya.

postulat analisis teknikal

Utama ciri-ciri pasaran adalah seperti berikut:

• pada kepekatan dana yang ada melalui penjualan sekuriti;
• untuk menarik pelaburan melalui penganjuran pembelian sekuriti syarikat itu;
• memastikan tahap yang tinggi kecairan.

Pasaran Saham - konsep tidak begitu abstrak kerana ia mungkin kelihatan. Bagi sekuriti yang diletakkan untuk dijual, terdapat ekonomi sebenar organisasi yang menyediakan peluang pekerjaan dan menghasilkan barangan, kerja atau perkhidmatan, membayar cukai.

Dalam pasaran saham, terdapat tiga andaian asas yang peniaga-peniaga profesional gunakan untuk membina strategi perdagangan mereka sendiri:

1. harga yang mengambil kira segala-galanya.
2. Harga yang bergerak terarah.
3. Sejarah berulang.

harga yang mengambil kira segala-galanya. Seperti mata wang, forex, pasaran saham mengambil kira bukan sahaja keadaan ekonomi, tetapi juga jangkaan peniaga. Jangkaan ini berdasarkan khabar angin, berita dan analisis fundamental pasaran, serta maklumat orang dalam. Dengan menganalisis graf, peniaga menggunakan pengetahuan, maklumat, petunjuk dan alat analisis lain untuk menentukan hala tuju masa depan kemungkinan besar pergerakan harga.

harga boleh menjejaskan bilangan besar faktor-faktor yang berbeza seperti :. Penyata ahli politik, bencana alam, jangkaan berita penting, dan lain-lain Semua, benar-benar semua maklumat umum sudah termasuk dalam harga.

Harga yang bergerak terarah. Pasaran saham, kerana pasaran Forex, adalah tertakluk kepada trend. Iaitu, harga tidak bergerak secara tidak menentu. Ini disokong oleh penunjuk utama analisis teknikal - trend.

Sejarah berulang. Psikologi kebanyakan pemain menganggap kewujudan beberapa tindakan skrip yang diaktifkan dalam pelbagai situasi. Ia menggalakkan pengeluaran pengulangan sejarah peraturan am untuk analisis teknikal pasaran.

Petunjuk analisis teknikal

analisis pasaran saham teknikal dijalankan oleh pembinaan dan penggunaan penunjuk berikut:

1. garis trend, sokongan dan rintangan;
2. bentuk geometri;
3. kumpulan penunjuk teknikal pengayun;
4. trend petunjuk teknikal.

Garis trend

Jika harga bergerak ke atas atau ke bawah - seperti pergerakan yang boleh dipanggil trend. Jika harga bergerak ke tepi - satu trend sisi. Trend mempunyai beberapa kitaran: kelahiran, pembangunan dan siap. Seorang peniaga mencari tanda-tanda trend yang baru muncul untuk memasuki pasaran dalam arah. Daripada pasaran adalah perlu pada tanda pertama trend selesai.

Asal trend dalam jangka masa panjang, sebagai peraturan, disebabkan faktor-faktor asas. Jadi, trend boleh dibentuk di bawah pengaruh berita penting. Satu perdagangan pertukaran prinsip: tidak bermain menentang trend atau bermain ke arah trend. Jika peniaga yang cuba untuk bermain menentang pasaran, ia akhirnya bertukar menjadi kerugian.

Trend pembangunan mungkin mengambil sedikit masa. Trend boleh bertahan untuk beberapa bulan atau tahun. Penyiapan trend juga disebabkan oleh asas faktor. Petunjuk siap mungkin turun naik yang besar dalam arah terbalik trend harga. turun naik itu menunjukkan bahawa pemain utama kedudukan ditutup.

Jika anda melihat graf di bawah, anda boleh melihat trend menurun. Garis trend dalam trend menurun diadakan pada paras tertinggi harga. Dalam garis arah aliran menurun ia dijalankan pada paras terendah harga.

Untuk menentukan peniaga trend juga menggunakan petunjuk tambahan, seperti bergerak purata, ADX dan lain-lain.

Tahap sokongan dan rintangan

tahap rintangan ialah garis yang menyentuh harga beberapa kali dan bangkit ke arah yang bertentangan. Sebagai contoh, garis trend (dalam contoh di atas) berfungsi sebagai garis rintangan. Gambar menunjukkan bahawa harga menyentuh garis arah aliran, tetapi tidak patah. Mengenai garis arah aliran adalah perlu untuk memasuki pasaran dalam arah trend dalam ketiadaan bukti siap.

Selepas harga menembusi garisan rintangan, garis menjadi tahap harga sokongan. Ini digambarkan dalam carta di bawah.

bentuk geometri

Terdapat angka-angka berikut digunakan untuk analisis carta teknikal: segi tiga, segi empat tepat, "bendera" ( "Panji"), sebuah "kepala dan bahu", "atas tiga", "bawah double dan triple", "hidangan" dan lain-lain.

Semua angka dibahagikan kepada dua kumpulan: pembalikan dan kesinambungan corak. angka pembalikan menunjukkan peniaga kemungkinan pembalikan trend semasa dan angka terus - mata kepada kesinambungan paling kemungkinan. Selalunya kaedah bentuk geometri tidak digunakan dengan sendirinya, tetapi digabungkan dengan alat analisis lain.

analisis teknikal pasaran saham, pasaran Forex melibatkan penggunaan bentuk geometri, yang disebabkan oleh tingkah laku berulang-ulang majoriti peniaga sekiranya berlaku kejadian mereka pada carta. Dan pasaran saham dan pasaran pertukaran asing, teknik analisis ini adalah meluas.

Triangle. Membezakan empat jenis segi tiga, digunakan untuk meramalkan tingkah laku harga: atas ke bawah, bawah ke atas, seimbang dan mengembangkan segitiga. Angka ini adalah berkaitan dengan perubahan arah kumpulan. Sebelum memasuki pasaran dalam pembentukan carta harga angka ini, anda perlu menunggu untuk pemecahan sempadannya.

Segi empat tepat. Angka terbentuk dengan kemunculan graf jelas mendatar garis sokongan dan rintangan. segi empat tepat menunjukkan keseimbangan kuasa dalam pasaran.

"Bendera" atau "Panji". Ini corak trend kesinambungan. Kemunculan bendera atau panji pada carta itu disertakan dengan pembetulan pergerakan trend.

"Ketua dan bahu". Angka ini adalah amat penting dalam pembentukan pada carta harian. Dalam jangka masa yang lebih kecil beroperasi sebilangan kecil peniaga, dan oleh itu tindak balas kepada pembentukan rajah di bawah. Angka itu berkaitan dengan kumpulan topping. Juga dalam analisis teknikal sering digunakan angka "kepala terbalik dan bahu", yang dalam kes ini dipanggil "double bottom".

"Top Triple". Angka ini merujuk kepada sekumpulan topping dan membentuk tiga puncak dalam paras harga yang sama.

"Double dan bawah tiga". Model ini adalah bertentangan dengan angka "bahagian tiga". Harga menggambarkan tiga minima dalam lingkungan yang sama.

"Piring". Trend corak pembalikan. Apa yang paling penting adalah pada jangka masa jangka panjang - harian, carta mingguan. Pembentukan corak ini boleh bertahan selama lebih dari sebulan.

Trend teknikal petunjuk

Menentukan arah trend memainkan peranan penting dalam perdagangan. Perlawanan menentang pasaran jarang berakhir dengan keuntungan. analisis teknikal pasaran saham hampir sama dengan analisis mata wang.

Purata bergerak. Atau purata bergerak MA adalah yang paling penting penunjuk trend. Ini penunjuk visual ialah garis yang dibina dengan harga purata bagi tempoh yang ditetapkan. Dalam pembinaan penunjuk ini, yang paling penting adalah harga penutup.

Ada satu pepatah dalam pasaran pelaburan: "Pasaran amatur terbuka dan profesional ditutup." Dia sepenuhnya mencerminkan kepentingan harga penutup. Peniaga-peniaga profesional transaksi terbuka pada jumlah yang besar dan mempunyai pengaruh yang kuat ke atas harga. Ia adalah untuk sebab-sebab ini, penutupan harga dilampirkan yang paling besar kepentingan.

Kepelbagaian yang paling popular di MA adalah purata bergerak berwajaran mudah dan eksponen. Simple Moving Average (SMA) berdasarkan min aritmetik dalam tempoh masa yang diberikan. Wajaran Moving Average (WMA) dibina dengan mengambil kira faktor "berat", iaitu. E. Harga terkini diambil kira sepenuhnya. Exponential Moving Average (EMA) adalah serupa dengan WMA, tetapi mengambil kira semua harga tempoh sebelumnya.

Biasanya peniaga menggunakan dua tempoh MA berbeza. Dalam kes ini, isyarat membeli dianggap sebagai persimpangan MA Slow MA cepat dari bawah ke atas. Isyarat untuk menjual ialah persilangan MA MA Slow puasa dari atas ke bawah.

kumpulan penunjuk Pengayun

Pengayun menyukat isipadu pasaran. Kumpulan penunjuk mengenal pasti zon overbought dan oversold mana pembalikan yang paling mungkin. Penunjuk isyarat paling jelas kumpulan ini memberi apabila pergerakan trend harga dalam saluran.

Yang paling popular di kalangan peniaga pengayun adalah seperti berikut: MACD, Stochastics Oscillator, RSI dan lain-lain. Petunjuk ini digunakan dalam analisis teknikal, bukan sahaja saham tetapi juga pasaran pertukaran asing.

Penunjuk MACD. penunjuk ini adalah berdasarkan data yang bergerak purata tempoh yang berbeza dan bertujuan untuk menentukan pembalikan harga. Berdiri begitu: ". Penumpuan / perbezaan purata bergerak" «MovingAverageConvergence / Divergence», yang diterjemahkan sebagai

Formula untuk mengira penunjuk ini adalah seperti berikut: MACD = EMA Fast - EMA Slow.

Sifat-sifat pengayun ini menyediakan medan "cepat" dan "lambat", yang sesuai dengan tempoh EMA cepat dan lambat.

Apabila harga di atas paras tanah penunjuk ini semakin meningkat, dan ini menunjukkan pergerakan menaik harga, dan sebaliknya, jika harga yang di bawah sifar dan jatuh, ia menunjukkan gerakan ke bawah.

Isyarat penunjuk ini dianggap sebagai persimpangan kos sifar. Oleh itu, persimpangan tanda sifar dari bawah ke atas - ia adalah satu isyarat membeli, dan dari atas ke bawah - isyarat untuk menjual.

Jika penunjuk menunjukkan pergerakan harga yang salah (perbezaan), ia berfungsi sebagai isyarat untuk kadar pembalikan.

Penunjuk Stochastics Oscillator. Stokastik (Stochastic) mengambil kira bukan sahaja harga penutup, tetapi juga maxima tempatan dan minimum. Penunjuk ini adalah lebih bermaklumat daripada petunjuk lain kumpulan pengayun. Penunjuk ini menyediakan zon perekuplennosti yang di atas "80" lapisan dan zon pereprodannosti yang terletak di bawah "20" peringkat.

Isyarat untuk memasuki pasaran adalah persimpangan dua baris sama dengan isyarat penunjuk MACD. Perbezaan pada pengayun ini juga berfungsi sebagai isyarat yang kuat untuk memasuki pasaran.

Penunjuk RSI. Parameter utama penunjuk ini adalah tempoh yang mana ia dibina. Nilai disyorkan penulis - 14, tetapi juga sering digunakan tempoh 9 dan 12. Penunjuk ini digunakan untuk mengukur kekuatan trend. Ia membandingkan kadar pertumbuhan dan kejatuhan harga untuk tempoh yang dipilih masa.

Jika garis penunjuk mengarah ke atas, ia bermakna penguasaan trend pasaran yang semakin meningkat, dan sebaliknya. Konvensional, baki kuasa, maka terdapat keseimbangan dalam pasaran, dicapai pada kira-kira 50. Persilangan penunjuk tahap talian 50 dari atas ke bawah adalah isyarat untuk kedudukan pendek pembukaan. tahap persimpangan 50 dari bawah ke atas - membeli isyarat.

Kesimpulannya

analisis teknikal pasaran saham membayangkan kewujudan petunjuk itu, yang hanya digunakan dalam pasaran ini, ini termasuk: NH-L, Trin, MAS dan lain-lain. Ia sering digunakan untuk analisis penunjuk Forex yang telah disenaraikan dalam artikel ini. analisis teknikal pasaran saham melibatkan penggunaan serentak beberapa petunjuk yang dapat melengkapi antara satu sama lain. Tetapi kita perlu mengambil kira faktor-faktor lain dalam meramalkan harga.

Pasaran Forex adalah khusus. Dagangan di pasaran pertukaran asing membuat spekulasi mata wang. mata wang Forex didagangkan secara berpasangan, seperti EUR / USD, GBP / USD. Pada masa yang sama Forex-petunjuk digunakan dan pasaran saham. pasaran saham - satu konsep yang abstrak, tetapi ia berkait rapat dengan pertukaran mata wang. Apabila pembelian besar saham mata wang yang digunakan, yang sebaik terpancar di dalam harga. Pada masa yang sama, susut nilai tajam mata wang banyak boleh menjejaskan saham banyak syarikat.